«ВТБ Мои Инвестиции» и Frank RG в преддверии Инвестиционного форума ВТБ «РОССИЯ ЗОВЁТ!» провели исследование*, целью которого стала оценка мнения частных инвесторов о состоянии и перспективах российского инвестиционного рынка в контексте законодательных изменений. 

Портрет инвестора

По данным аналитиков, рынок инвестиций в России интересен как инвесторам-мужчинам, так и женщинам. Мужская аудитория составляет 58,9%, женская — 41,1%. В основном инвесторы сконцентрированы в городах-миллионниках: в них проживают 56% опрошенных респондентов. У большинства инвесторов (64%) общий объём средств для биржевых инвестиций составляет от 10 тысяч до 500 тысяч рублей. 17% опрошенных доверили рынку инвестиций более 1 млн рублей, хотя доля инвесторов с общим объёмом капитала свыше 1,4 млн рублей составляет почти 35%.

Большая часть инвесторов (49%) проявляет умеренную активность, совершая 1-5 сделок в месяц. 25% совершают менее одной сделки в месяц. На вопрос о том, как инвесторы могут описать свое поведение на рынке инвестиций, 18% ответили, что считают себя активными трейдерами, но по количеству совершаемых сделок только 9% инвесторов можно отнести к такой категории.

Инструменты

Розничный инвестор в России пробует широкий набор инструментов, но наиболее популярный инструмент — российские облигации (не включая ОФЗ): доля инвесторов, использующих инструмент — 41%. При этом в усредненном портфеле 32% капитала приходится на акции российских компаний.

Почти половина инвесторов (48%) готова инвестировать в цифровые финансовые активы (ЦФА), однако дефицит знаний об инструменте, уровень риска и сомнения в ликвидности сдерживают более широкое распространение этого инструмента. Не менее 15% опрошенных уже используют ЦФА. Инвесторы видят в них целый ряд преимуществ, почти в равной степени оценив и высокую доходность, и выбор базовых активов. На привлекательность инструмента также влияют его инновационность и положительный имидж.

Неуверенность и умеренный риск

Несмотря на высокую долю инвесторов (48%) с опытом более 3 лет, 70% считают себя «начинающими». Оценка своего опыта часто не связана с фактическим стажем. Большая часть инвесторов сегодня не чувствует себя достаточно уверенными.

Неуверенность определяет желание работать с менее рисковыми инструментами — 80% инвесторов ориентируется на умеренный уровень риска. Розничный инвестор сегодня в большинстве не склонен к агрессивному поведению на рынке, ориентируясь на небольшие или средние доходы.

Инфополе: кого слушают инвесторы?

Лидирующим источником информации об инвестициях является аналитика от брокеров и банков (57%). Высокий интерес к аналитике объясняется желанием инвестора разбираться в ситуации на рынке и самостоятельно принимать решения: 46% опрошенных не пользуется при инвестировании помощью со стороны. При этом потребность в помощи у инвестора высока: 34% принимают решения при помощи профессионального управляющего/консультанта, 23% опираются на мнение блогеров/инфлюенсеров, а 15% прибегают к помощи ИИ.

ИИ в инвестициях

15% опрошенных уже используют ИИ для принятия инвестиционных решений, а в общей сложности 78% относятся к таким решениям положительно. 45% оценили свой уровень владения ИИ на 4-5 баллов из 5 возможных, а 11% уже хорошо осведомлены о возможностях ИИ на рынке инвестиций.

Среди целей, для которых инвесторы готовы задействовать ИИ, лидируют: выбор подходящих финансовых инструментов (36%), мониторинг сигналов на покупку/продажу (34%), определение стратегии (33%).

Реакция на ключевую ставку и нововведения

Согласно данным исследования, 73% инвесторов, имеющих средства на вкладах и накопительных счетах, готовы перевести часть активов в инструменты фондового рынка в случае снижения ставок по банковским вкладам. В среднем речь идет о 26% их накоплений.

Фото: ВТБ

^{*В исследовании приняли участие 1000 инвесторов из городов с населением от 100 тысяч человек, имеющих на брокерском счете или ИИС не менее 10 тысяч рублей.}